人工知能が金融を支配する日

櫻井豊(著者)

• 販売会社／発売会社: 東洋経済新報社
• 発売年月日: 2016/09/01
• JAN: 9784492581087

商品レビュー

2024/10/10

アメリカ株式市場におけるアルゴリズムのシェアは2012年段階で85％

10億分の1秒単位でのトレード

2010年を5月6日午後2時32分

フラッシュ・クラッシュ、30分の間に歴史的な暴落と回復。

引き金は取引ロボによる巨額売りと、それに追従した多数の超高速ロボトレーダー

注文から執行までのタイムラグを利用して、先回りして安く買ってしまう。

チャート読み、板読み、イベント読み

ロボトレード運用会社パーチェ、1238日の取引のうち、損失が出たのは1日だけ

リーマンショックをきっかけに、電子化が進み、証券会社の信用低下。

人工知能の歴史

チューリングによるエニグマ解読。ノイマン式コンピューター

ダートマス会議

探索木→エキスパートシステム→現代の機械学習

データ関連アルゴリズムが明らかにした「オムツとビール」同時に買われることが多い。

赤ちゃんのいる家庭では、父親がオムツを買いに行かされやすく、同時にビールを買いやすい

金融の下層業、事務や保険営業はすぐに代替される。信用リスク分析もAIの仕事。

保険における価格決定の仕事も同じ。

日本の銀行の護送船団方式、横並びと縦割り、上位下達。イノベーションに乏しい、無駄な競争

保険会社は儲かる。

今の日本の金融業は、精神力のない旧日本軍

数理・統計的な知見の圧倒的欠如

トレーダーが機械だらけになった場合、そのトレンドを作るのも機械。

金融の仕事は単純明快、単一の尺度しかない。別に共通のサービスで良い。全く差別化できない分野。

勝ち負けでは勝てない。価値観に基づく資金運用が人間の仕事。

2022/08/23

ヘッジファンド業界で人工知能を使いこなすファンドが優勢になっている。従来の経験と勘に頼るカリスマ投資家の時代は終わりを告げようとしている。
人工知能は急速な進歩を遂げつつあり、チェスは10の120乗、将棋は10の220乗、囲碁は10の360乗のパターン数があるが、人工知能は次々と人類を打ち破っている。
また、人工知能やビッグデータの分析技術の進歩により702の職種のうち47%が90％以上の確率でロボット化の可能性があるという。
ニューラルネットワークによる機械学習の特徴は、なぜ人工知能がそのような結果をアウトプットするのかわからないという。つまり、それを作った製作者でさえ、その理由がわからないのだ。
日本はアシモやペッパーのようなヒト型ロボットには強いが、目に見えないロボットには関心がなく遅れている。これから金融業界で必要とされるのは目に見えないロボットであり、日本はこのままでは世界に取り残されてしまうだろう。

2019/05/21

ロボ・トレーダーについて
ロボ・アドバイザーについて
その他の人工知能による金融サービスの代替

市場のランダムウォークというモダン金融ポートフォリオ理論は、当時の分析技術では市場の動向に規則性が見いだせなかったことに基づくが、現代のビッグデータ分析技術をもってすれば、何らかの法則性が見いだせる可能性を否定できない